46 týden: Vývoj obchodování na finančních trzích a co můžeme očekávat dál?

15.11.2024

Hlavní geopolitické události a jejich dopad na finanční trhy

Vítězství Donalda Trumpa a jeho vliv na trhy

Vítězství Donalda Trumpa ve volbách výrazně ovlivnilo finanční trhy. Trump získal 312 hlasů volitelů oproti 226 hlasům Kamaly Harrisové a získal také většinu hlasů voličů. Tato situace podpořila posilování dolaru, který překonal hranici 106 bodů dle indexu DXY, zatímco euro vůči dolaru oslabilo pod hodnotu 1,06 USD za EUR. Silný dolar ovlivnil i komoditní trhy – cena zlata klesla na dvouměsíční minimum, zatímco Bitcoin prudce vzrostl a dosáhl 91 255,25 USD za BTC s očekáváním dalšího růstu.

Vývoj na kryptoměnovém trhu

Trh s kryptoměnami pokračuje v růstu, především u Bitcoinu (BTC), který v neděli 10.11.2024 překonal hranici 80 000 USD, vzrostl ve středu 13.11.2024 na více než 90 000 USD. Ve čtvrtek 14.11.2024 jeho hodnota na burze COINBASE dosáhla 91 097,25 USD, což znamená denní růst o 1,51 %.

Obchodování s ropou 

Ceny ropy klesly pod vlivem posíleného dolaru a nižší poptávky z Číny. Další pokles cen může být způsoben zvýšením produkce zemí OPEC+ a rostoucím napětím na Blízkém východě, kde možný konflikt by mohl narušit těžbu i přepravu ropy. Analytici očekávají, že pokud by situace eskalovala, cena ropy by se mohla vyšplhat až na 112 USD za barel, zatímco nyní se pohybuje lehce pod 70 USD za barel.

Akciové trhy pod vlivem silného dolaru

Akciové indexy na začátku týdne rostly, ale později došlo k poklesu vlivem výběru zisků a sílícího dolaru, který ovlivnil atraktivitu dolarových investic pro zahraniční investory. DJIA uzavřel s mírným růstem o 0,11 %, zatímco S&P 500 klesl o 0,26 %. Naopak evropské trhy, zejména německý index DAX, zaznamenaly posílení o 1,06 % díky slabšímu euru.

Růst výnosů na dluhopisových trzích

Výnosy dluhopisů, zejména amerických státních dluhopisů, vykázaly růst. Krátkodobé dluhopisy nyní nesou nižší výnos než ty dlouhodobé, což signalizuje stabilizaci trhu a ozdravování ekonomiky USA po několika měsících výnosové inverze. Tato změna v dluhopisových výnosech je podle ekonomů pozitivním signálem pro dlouhodobý ekonomický vývoj.

Geopolitická situace a povolební změny v USA

Zvolení Trumpa nadále ovlivňuje trhy i geopolitiku. Trump plánuje zařadit do své administrativy Marca Rubia jako ministra zahraničí a Elona Muska v nové roli pro kontrolu výdajů. Ve světě zůstává na přední pozici konflikt na Ukrajině, kde stále nedošlo k výraznému posunu směrem k míru, a situace na Blízkém východě, kde izraelský premiér Netanyahu čelí korupčním obviněním. Tato napětí ovlivňují tržní očekávání a směřování budoucího vývoje v regionu.

Průběh obchodování na jednotlivých hlavních trzích k 14.11.2024

Devizový trh

Ve 46. týdnu roku 2024 pokračoval posilující trend amerického dolaru vůči euru u měnového páru EUR/USD. Ve čtvrtek 14.11.2024 dosáhl kurz hodnoty 1,051 USD za EUR, přičemž USD vzrostl o 0,53 % vůči euru. Dolarový index DXY, který porovnává USD s šesticí hlavních měn, se zvýšil na 106,99 bodů s denním růstem o 0,47 %. Analytici očekávají, že tento trend posilujícího dolaru bude pokračovat i po pravděpodobném snížení úrokových sazeb FED i ECB, což by mohlo přiblížit kurz EUR/USD k paritě.

V tomto týdnu česká koruna (CZK) mírně oslabila vůči euru a výrazněji vůči dolaru. Kolem 14.11.2024 se kurz EUR/CZK pohyboval mezi 25,2743 a 25,3138 CZK za EUR, zatímco kurz USD/CZK se pohyboval mezi 24,0440 a 24,0740 CZK za USD, což znamenalo denní oslabení CZK vůči USD o 0,49 %. Český statistický úřad navíc oznámil nárůst meziměsíční inflace o 0,3 % a meziroční inflaci ve výši 3,1 %, což podle analytiků přispívá k oslabování koruny.

Krypto trh

Trh s kryptoměnami pokračuje v růstu, především u Bitcoinu (BTC), který těží jak z povolební euforie po vítězství Donalda Trumpa, tak z jeho veřejného prohlášení o záměru zahrnout Bitcoin vedle zlata do státních rezerv USA. Bitcoin, který v neděli 10.11.2024 překonal hranici 80 000 USD, vzrostl ve středu 13.11.2024 na více než 90 000 USD. Ve čtvrtek 14.11.2024 jeho hodnota na burze COINBASE dosáhla 91 097,25 USD, což znamená denní růst o 1,51 %.

Vývoj ceny Bitcoinu k 14.11.2024 (COINBASE):

Posledních 5 dnů: +18,91 %
Za 1 měsíc: +38,27 %
Za čtvrtletí: +54,74 %
Od začátku roku 2024: +116,94 %
Za rok (52 týdnů): +158,34 %

„Jedním z hlavních katalyzátorů růstu bitcoinu je zvolení Donalda Trumpa prezidentem,“ uvedl Tomáš Pacalt, manažer fondu Dopamine Investments. Trump totiž sliboval vytvořit strategické zásoby bitcoinu a podporovat jeho domácí těžbu, aby USA vedly ve světové adopci této technologie. Tento přístup ostře kontrastuje s přístupem předchozí administrativy prezidenta Bidena. Důležitým faktorem růstu Bitcoinu je podle zakladatele Coinmate Romana Valihracha také pravidelný čtyřletý cyklus halvingu, který snižuje odměny těžařům a ovlivňuje nabídku.

Shrnutí

Investoři na finančních i alternativních trzích, zejména s Bitcoinem, zažili druhý týden trvající rallye s prudkým růstem cen. Naopak cena zlata klesla vlivem silného dolaru, což nepříznivě zasáhlo investory v eurozóně, kde euro vůči dolaru oslabilo na úroveň pod 1,06 USD za EUR. Analytici předpokládají, že i přes možná snížení úrokových sazeb v USA i eurozóně zůstane EUR/USD v oblasti paritních hodnot kolem 1,03 USD za EUR.

Bitcoin v tomto týdnu dosáhl historického maxima a pokračující trend růstu naznačuje možnost dosažení 100 000 USD za BTC do konce roku 2024. Finanční stratégové stanovili cílovou cenu na začátek roku 2025 na 120 000 USD za BTC, přičemž krátkodobé poklesy nevylučují.

Pokud Vás téma kryptoměn zajímá, podívejte se na úvodní díl vzdělávacího kurzu, který pro vás aktuálně připravujeme. Brzy bude k dispozici na našich webových stránkách pro začátečníky i pokročilé.

Rekordní růst Bitcoinu a geopolitické napětí: Jak se vyvíjely trhy v 47. týdnu?

V 47. týdnu zažil krypto trh cenovou rallye, kdy BTC dosáhl historických maxim. Komoditní trh absorboval silný USD, přičemž cena zlata opět vzrostla.

45 týden: Jak americké volby ovlivnily trhy a co čekat dál?

Volby v USA, změny úrokových sazeb a geopolitické napětí přispěly k prudkému růstu trhů. Kryptoměnový trh vykázal obzvláště silné zisky.

44. týden v kostce: Co přinesli trhy a jak reagovaly na volby v USA?

Cena zlata roste a kryptoměnový trh vykazuje pozitivní výhled: cena Bitcoinu by mohla do konce roku 2024 vzrůst až k 100 000 USD.

43. týden na finančních trzích: Silný dolar, geopolitické napětí i naděj na růst BTC!

Odborníci očekávají, že do konce roku 2024 může BTC vzrůst na 80 000 USD a pozitivní dopad halvingu BTC lze očekávat až začátkem roku 2025.

Co hýbalo finančními trhy v 42. týdnu a jak to ovlivní Vaše investice?

V souvislosti se změnou hodnoty USD byly zaznamenány nové rekordní ceny zlata. Tento týden dosáhlo historického maxima.

Finanční trhy v přehledu: Shrnutí událostí 41. týdne

Tento týden byl charakterizován silným dolarem, zvýšenou volatilitou u zlata a růstem cen ropy. K růstu ceny ropy přispěl i konflikt na Blízkém východě.

Co se dělo na finančních trzích ve 40. týdnu? Přečtěte si krátký přehled

Na kryptoměnovém trhu se očekává návrat Bitcoinu k hodnotě 70 000 USD v blízké budoucnosti, přičemž trhy vykazují standardní volatilitu.

Přehled událostí a trendů z obchodování na finančních trzích za 39. týden

Cena zlata dosáhla nových historických maxim a očekává se, že by mohla do konce roku překonat hranici 3 000 USD za trojskou unci.

Co přinesl 38. týden na finančních trzích? Buďte v obraze

V 38. týdnu bylo přijato rozhodnutí o snížení úrokových sazeb o 50 bazických bodů ve Spojených státech, které učinila centrální banka USA FED.

Renomovaní investoři předpovídají prudký růst ceny ropy WTI

Odborníci na trhu s ropou, včetně investorů z Nomury, předpokládají, že cena ropy WTI v krátkodobém investičním horizontu dosáhne průměrné cílové ceny 85 USD za barel.